谷歌与辉达只能活一个？两图表看懂台厂谁是大赢家
多位分析师多认为，与 AI相关的电子股将全面受惠。尤其在芯片供应链层面，NVIDIA的通用型 GPU与 Google专用 TPU虽然策略与定位不同，但双方并非零和竞争，而是形成互补与共荣效应。图: NVIDIA/提供(资料照)
人工智能(AI)迅速发展下，特别是 Gemini的问世，被视为带来“恐怖变革与无限商机”的里程碑事件，分析师郭哲荣甚至看好其表现，直接带动台股大盘飙涨，量化至大盘点位的预测上，也就是乐观台湾股市在明年（2026年）11月28日前后，有望轻松冲上36,000点，比现有高点再增长约8,000至10,000点。
多位分析师多认为，与 AI相关的电子股将全面受惠。尤其在芯片供应链层面，NVIDIA的通用型 GPU与 Google专用 TPU虽然策略与定位不同，但双方并非零和竞争，而是形成互补与共荣效应。台厂若同时接到两者订单，将成为最大赢家。
以下是分析师林汉伟针对NVIDIA(GPU)与Google(TPU)供应链进行分析：
辉达(GPU)供应链：
现况：股价受 Google竞争、明年市占率下滑等疑虑影响，目前股价普遍在季线以下，相对弱势。
优势：虽然短期弱势，但辉达芯片具有通用性（可训练微软、OpenAI等各种模型），且出货量体大，目前股价被错杀。
Google(TPU)供应链：
现况：受 Google Gemini消息影响，被视为“当红炸子鸡”，股价动能强劲。
优势：芯片为特定目的而生（专门为训练 Google多模态模型而设计），速度快，但其他模型无法使用。
整体来讲：两者非你死我活的竞争，而是双方可共荣共存。同时接到辉达和 Google订单的台厂将是最大赢家。
AI趋势下台股关键零组件与潜在机会。(资料来源：分析师林汉伟与郭哲荣节目)图：苏元和／整理
受惠族群。(资料来源：分析师郭哲荣与林汉伟节目)图：苏元和／整理
